METHODIK

Methodik der Kennzahlen

Ein hoher Score bedeutet, dass die Tagesbewegung oder die jüngste Volatilität im Vergleich zur Historie des Paares erhöht ist. Er ist weder eine Wahrscheinlichkeit steigender Kurse noch eine Trefferquote oder ein Handelssignal.

Auffälligkeitsscore

Wir bilden Ränge für zwei Komponenten: die absolute tägliche logarithmische Rendite und die realisierte Volatilität über 20 Beobachtungen. Beide werden mit bis zu 252 früheren Beobachtungen ohne den aktuellen Wert verglichen.

Die Volatilität ist die Stichprobenstandardabweichung von 20 logarithmischen Renditen, mit √252 annualisiert. Sie ist nicht die tägliche Hoch-Tief-Spanne. Die an anderer Stelle angezeigte prozentuale Tagesveränderung ist eine einfache Rendite.

Gleiche Werte, Nullen und kurze Historien

Der Rang berechnet sich als (Anzahl niedrigerer Werte + Hälfte der gleich hohen Werte) / Anzahl der Vergleiche × 100. Bei gleichen Werten wird eine Gleitkommatoleranz berücksichtigt. Eine Bewegung oder Volatilität von null erhält den Komponentenrang null. Jede Komponente benötigt mindestens 60 frühere Beobachtungen; andernfalls ist der Score nicht verfügbar.

Jeder historische Score verwendet nur Beobachtungen bis zum jeweiligen Datum innerhalb des aktuellen Datenstands. Gespeichert werden die letzten 320 Beobachtungen. Ältere Diagrammabschnitte können deshalb kürzere Vergleichszeiträume oder keinen Score haben. Quellenkorrekturen können frühere Werte ändern. Es handelt sich um eine neu berechnete Historie, nicht um ein Archiv der damals veröffentlichten Scores.

Einordnung der Score-Bereiche

80–100 wird als „Erhöht“ bezeichnet, 60–79 als „Leicht erhöht“, unter 60 als „Niedrig“. Dies sind Darstellungsbereiche, keine für statistische Signifikanz oder Handelserfolg validierten Schwellen.

Richtung der Währungspaare

Aus den ECB-Werten für USD, GBP und JPY je Euro leiten wir EUR/USD, GBP/USD (USD ÷ GBP) und USD/JPY (JPY ÷ USD) ab. Tagesveränderungen vergleichen aufeinanderfolgende Beobachtungen, nicht zwingend aufeinanderfolgende Kalendertage.

Wöchentliche Positionen

Die wöchentliche Devisenübersicht kombiniert Asset Manager und Leveraged Money aus den CFTC-TFF-Berichten. Für Gold wird Managed Money aus den Disaggregated-Berichten verwendet. Alle Daten beziehen sich nur auf Futures. Die Nettoposition beträgt (Long − Short) / Open Interest; JPY-Futures werden in die USD/JPY-Richtung umgekehrt.

Wöchentliche Positionen fließen nicht in den täglichen Auffälligkeitsscore ein. Stichproben, Märkte und Daten unterscheiden sich. Es wird kein kausaler oder prognostischer Zusammenhang behauptet.

Berechnungsversion

DAILY_ANOMALY_2. Demo-Druckscores und erfundene historische Vergleichsfälle sind ausgeschlossen. Ein prognostischer Nutzen für den Handel ist nicht nachgewiesen.

Währungsanalyse

Sechs Paare zwischen USD, EUR, GBP und JPY werden aus denselben drei ECB-Historien berechnet: EUR/JPY = EUR/USD × USD/JPY, GBP/JPY = GBP/USD × USD/JPY und EUR/GBP = EUR/USD ÷ GBP/USD. Diese Beobachtungen sind algebraisch verknüpft.

Die Währungsanalyse ordnet absolute tägliche logarithmische Renditen gegenüber bis zu 252 strikt früheren Renditen ein; mindestens 60 Vergleiche sind erforderlich. Mittlere Ränge bei Gleichstand und die Nullregel entsprechen der Bewegungskomponente oben. Ein Rang ab 90 gilt als ungewöhnlich. Dies ist vom täglichen Auffälligkeitsscore zu unterscheiden, der auch Volatilität enthält.

Wenn mindestens zwei ungewöhnliche Paare genau eine gemeinsame Währung haben, wird eine Konzentration auf diese Währung beschrieben. Andernfalls werden mehrere ungewöhnliche Paare als verteilt eingeordnet. Währungsstärke oder -schwäche beschreibt die Richtung gegenüber den drei anderen Währungen, keinen Dollarindex und keine Ursache.

Veränderungen über fünf und zwanzig Beobachtungen vergleichen das gewählte Datum mit den jeweiligen früheren Referenzdaten. Sie sind keine Veränderungen über Kalendertage. Die Rückschau rekonstruiert das gewählte Datum nur aus der bis dahin reichenden Historie und verwendet keine späteren Kurse. Überarbeitete Quelldaten können frühere Ergebnisse ändern; es ist daher kein unveränderliches Archiv des damaligen Wissensstands.

Positionsradar und Rechner

Der Positionsradar vergleicht Nettoposition / Open Interest mit bis zu 156 früheren Berichten (mindestens 52). Der aktuelle Bericht bleibt ausgeschlossen, gleiche Werte erhalten mittlere Ränge. Ein niedriger Rang bedeutet stärker short im Vergleich zur Historie dieser Gruppe, nicht zwingend eine absolute Netto-Short-Position. Die USD/JPY-Ansicht tauscht die Long- und Short-Seite der JPY-Futures. Für eine Abweichung zwischen Positionen und Kurs muss der Rang bei höchstens 10 oder mindestens 90 liegen und das Vorzeichen der Nettoposition dazu passen. Verglichen wird die jüngste ECB-Veränderung über fünf Beobachtungen zwischen dem Berichtsdatum und zehn Kalendertagen danach. Das ist weder eine kausale Abfolge noch ein Backtest anhand von Veröffentlichungszeitpunkten.

Der Positionscheck bewertet beide Währungsseiten zu zeitlich abgestimmten Referenzkursen und bewertet sie unter dem gewählten Währungsschock neu. Der Positionsgrößenrechner teilt das gewählte Verlustbudget durch Stopabstand und Referenzumrechnungskurs und rundet auf ganze Basiseinheiten ab. Diese hypothetischen Berechnungen berücksichtigen keine Ausführungskosten und garantieren keinen maximalen Verlust.

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